【A股收评】分化！白酒“老登”崛起，半导体概念普遍大跌

7月15日，三大指数集体走弱，截至收盘，上证指数跌0.29%，深证成指跌0.97%，创业板指跌1.21%，科创50跌4.25%。不过，两市近3200只股票飘红，两市成交额约2.57万亿元。

医疗服务板块涨幅居前，$万邦医药(301520)$涨20%，$睿智医药(300149)$、$药康生物(688046)$、海特生物（300683.SZ）、南模生物（688265.SH）、阳光诺和（688621.SH）大涨。

消息面上，国家药监局披露的最新数据显示，今年1至6月，我国创新药对外授权共达成81笔合作，交易总额约1100亿美元，已达2025年全年总额的80%，再创历史新高。与此同时，国家药监局透露，今年上半年我国共批准38个1类创新药上市，其中11个为新靶点、新机制药品，且均为自主研发的国产创新药。

白酒概念同样展开反弹，古井贡酒（000596.SZ）、金种子酒（600199.SH）涨停，泸州老窖（000568.SZ）、山西汾酒（600809.SH）、顺鑫农业（000860.SZ）、今世缘（603369.SH）大涨。

高盛最新研究报告指出，中国白酒行业最艰难的去库存阶段已经过去，当前供应端削减提速、核心中高端品种批发价格逐步企稳、渠道库存趋于健康水平，行业正处于复苏的极早期阶段。

免税店、零售概念活跃，新华百货（600785.SH）涨停，香江控股（600162.SH）、宁波中百（600857.SH）、中国中免（601888.SH）、天音控股（000829.SZ）大涨。

消息面上，国务院批复《扩大消费“十五五”规划》，明确了十五五时期消费领域发展的思路目标、重点任务和政策举措。到2030年，消费市场总体规模持续扩大，社会消费品零售总额达到60万亿元左右，消费对经济增长的拉动作用进一步增强。

游戏股表现不俗，巨人网络（002558.SZ）、恺英网络（002517.SZ）等股涨停，吉比特（603444.SH）、完美世界（002624.SZ）、名臣健康（002919.SZ）等概念股跟涨。

招商证券研报指出，中国游戏市场头部产品格局逐渐固化，由长线运营的成熟产品主导，全球移动游戏增长内核已从用户数量驱动转向消费力提升驱动，AI技术正成为推动游戏研发、创作与玩法革新的关键工具，出海是明确的行业趋势，海外市场空间约为中国本土的2.7倍，用户增速更快。

跌幅榜上，半导体、存储芯片、先进封装、电子化学品等AI相关概念板块大跌，佰维存储（688525.SH）跌逾15%，银河微电（688689.SH）、东微半导（688261.SH）、沐曦股份-U（688802.SH）、路维光电（688401.SH）、聚辰股份（688123.SH）、清溢光电（688138.SH）、有研硅（688432.SH）均大跌。

油气、贵金属亦走弱，赤峰黄金（600988.SH）、株冶集团（600961.SH）、西部黄金（601069.SH）、晓程科技（300139.SZ）、招金黄金（000506.SZ）大跌。

作者：飞鱼