老梅跑马场1.18——从周期股到头部公司

​按照约定，今日调整股票池。短线池，删除上周的全部，新增600685中船防务、600776东方通信、601088中国神华、002182云海金属、002745木林森、300019硅宝科技。中线池的太保、中金、中信银行继续跟踪。

按照板块和概念，短线池新增个股依次为海工装备、通信设备、煤炭、有色、MiniLED、有机硅，依然是周期股+科技股的搭配。大家注意，自上周六（16日）起，我的周末专题从原来的周期股转向了年报。之前说过一个观点，自去年11月以来的周期股行情高峰可能就是在年报前后。三季度经济复苏的动力最终的结果，都会在年报中得以体现。有朋友问，果真如此，那以后周期股都没有机会了吗？

我在上周六的年报专题视频《怎么选高送转》里给过一个结论，如下图。

周期股最大的特征其实煤炭有色化工港口等板块的轮动，整体性较强。在整体行情结束之后，如同过往的热点，必将是内部分化。分化的结果就是行业内真正的龙头继续走强，这实际就是类似招商银行、宁德时代、金龙鱼、比亚迪等头部公司一路走来的过程。从周期股到头部公司才是最终的出路。好股票可以继续留着、守住，现在看是周期股行情，未来看就是头部公司抱团取暖。