作者 | 宋亦桐

来源 | 银行新一线

刺激消费再迎一波政策利好，1月28日，据新华社报道，国务院总理李克强主持召开国务院常务会议，要求合理增加消费信贷，释放出促进经济稳步回升的积极信号。在这之前，政府部门也多次提及推动降低个人消费信贷成本等多项举措，银行也纷纷跟进通过下调消费贷利率抢占“开门红”市场。

分析人士认为，鼓励消费信贷不仅有助于银行调整信贷结构、分散风险，而且能够促进银行进行数字化改革和业务创新，贴近消费场景寻找新的利润增长点。

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合理增加消费信贷

1月28日，在国务院常务会议上，李克强指出，组织开展丰富多样的促消费活动，促进接触型消费加快恢复，合理增加消费信贷。

消费与民生息息相关，已成为拉动经济的主要力量。此前，政府部门也多次提及金融机构促销费的举措。2022年7月21日的国务院常务会议支持金融机构对受疫情影响的个人消费贷款采取更灵活安排。2022年8月18日国务院常务会议要求，发挥贷款市场报价利率指导作用，支持信贷有效需求回升，推动降低企业综合融资成本和个人消费信贷成本。

从数据表现来看，个人消费信贷仍有刺激空间。据央行统计，2022年全年人民币贷款增加21.31万亿元，同比多增1.36万亿元。分部门看，住户贷款增加3.83万亿元，其中，短期贷款增加1.08万亿元，相较2021年全年的1.84万亿元低0.76万亿元。

光大银行金融市场部宏观研究员周茂华在接受北京商报记者采访时表示，近年来，由于内外多重因素超预期冲击，宏观经济波动，消费信贷增速明显放缓，从前几个月金融数据中居民端短期新增贷款低迷看，消费信贷表现不理想。国内通过合理增加消费信贷，满足消费者多样化消费需求，释放消费潜力，带动商品和服务供给扩张，促进内循环，助力经济加快恢复。此举释放了国内促消费、稳增长的积极信号。

在博通分析金融行业资深分析师王蓬博看来，消费信贷对居民合理消费的刺激作用有目共睹，合理增加消费信贷投放，也是提振居民消费能力，刺激经济进一步发展的有力措施。鼓励消费信贷对银行来讲是重大机遇，不仅有助于银行调整信贷结构、分散风险，而且能够促进银行进行数字化改革和业务创新，贴近消费场景寻找新的利润增长点。

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利率一降再降

在扩内需、稳经济的政策指导下，银行也已经加大了消费信贷投放力度，通过利率优惠券、抽奖等活动抢占“开门红”市场。北京商报记者此前调查发现，春节前夕，有多家银行将消费贷利率再次进行下调，其中，中国银行、农业银行、工商银行、建设银行四家国有大行的消费贷产品利率均已低至4%以下。

招商银行也针对客户推出了“闪电贷”产品消费贷利率优惠活动，符合条件的客户可以享受6.6折或最低贷款年利率为3.2%等多种福利，据悉，该活动将持续至1月末。

整体来看，2022年内银行消费贷产品利率降幅较为明显，2022年6月，就有多家银行客户经理向北京商报记者表示，银行对消费贷业务利率进行了下调，个人办理消费贷业务年化利率最低为4.05%，时间行至2023年初，这一最低值已经降至4%以下。

也有银行曾公开表示，将提高消费贷占比。青岛银行曾在投资者关系活动记录表中提到，将适度提高个人贷款尤其是消费贷、经营贷的占比，优化信贷结构，提升贷款生息水平。

“鼓励消费信贷，有助于银行消费信贷业务扩张增强盈利能力，有助于银行优化资产组合结构，更好管理经营风险等。”正如周茂华所言，考虑同业竞争及各类型银行消费信贷业务经营方面差异，不排除仍有部分银行适度降低消费信贷利率促销；但从整体看，由于经济活动恢复，带动消费信贷需求回暖，加之部分银行负债成本或消费信贷业务融资成本方面压力，目前已处于低位的消费信贷利率整体易升难降；如果消费和经济复苏理想，不排除消费信贷利率量价均小幅走高。

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发力消费贷仍要和场景深度融合

作为零售金融的重要构成，消费金融已成为各银行角力的主战场，除了通过降低消费贷产品利率揽客、拉新外，2022年，银行布局消费金融市场的动作也较为频繁。建设银行“官宣”获批筹建建信消费金融有限责任公司，消费金融行业再迎巨头入场；宁波银行发布公告称，受让中国华融持有的华融消金70%股权，将消费金融牌照收入囊中。

除了已设立消费金融公司的银行外，也有多家银行表达了想要设立消费金融公司的愿景。例如，福建海峡银行已通过董事会决议，计划设立消费金融公司；湖州银行披露的招股说明书中也提及，该行计划申请发起设立以绿色金融为特色的消费金融公司，针对购买绿色产品的个人客户，为其购买节能产品、电动车、绿色家装产品等耐用绿色消费品提供小额无担保信贷服务，或满足其他一般性消费需求；江阴银行董事会也已全票通过该行拟设立消费金融公司的议案。

2023年，消费信贷的拓展将是银行发力的“重头戏”，面对这一片“蓝海”市场，后入场的银行如何明确自身战略方向、业务形式，走好差异化发展路径？王蓬博强调，从多数消费金融持牌机构股权机构来看，银行和场景都缺一不可，这种股权结构能够让消费金融机构在初期迅速打开局面，获取用户和资金；银行依然要和场景更深度地融合，利用好互联网平台的杠杆优势获取用户；同时，在金融风控和反洗钱方向要加大资金投入力度，提升数字化服务水平，并稳步拓宽融资渠道，提升定价和资金成本优势。

“国内消费已成为经济第一引擎，消费市场潜力巨大也为消费金融带来发展空间，银行在展业资金成本、品牌、客户基础、风险管理和场景等方面有优势。”周茂华如是说道。